Как пандемия повлияла на отдельные направления Fintech-сферы?

Как пандемия повлияла на отдельные направления Fintech-сферы? Как пандемия повлияла на отдельные направления Fintech-сферы?

В предыдущем материале об отчете американской платформы “CB Insights” о состоянии глобального финтеха в первом квартале 2020 года говорилось о том, насколько негативным оказалось влияние пандемии COVID-19 на этот инновационный сектор. Было отмечено, что в отчетном периоде финансирование финтех-стартапов со стороны венчурного капитала сократилось до 6,1 млрд долларов США по 404 сделкам. Это – худший результат по количеству сделок с 2016 года и по объемам финансирования с 2017 года. 

В этой колонке предлагаю детализировать тезисы отчета о состоянии структурных направлений финтеха – в крайне сложный период борьбы мирового сообщества с коронавирусом и в преддверии мирового экономического кризиса. 

Напомню, речь идет о таких составляющих и сферах приложения глобального финтеха, отмеченных в отчете “CB Insights”, как:

  • платежные и биллинговые системы (обработка платежей, разработка платежных карт, инструменты для выставления счетов по подписке программных инструментов);
  • персональные финансы (инструменты для управления счетами и отслеживание финансовыми учреждениями личных/кредитных средств);
  • RegTech – регулятивные технологии, помогающие компаниям соответствовать требованиям регуляторов (аудит, риск-менеджмент, софты для определения регуляторного соответствия);
  • блокчейн/крипто (блокчейн-технологии для предоставления финансовых услуг);
  • кредитование (рыночное кредитование, альтернативные андеррайтинговые платформы, коллекшн);
  • страхование (компании, продающие страховые услуги в цифровом формате, или предоставляющие аналитику данных и программное обеспечение для страховых услуг);
  • рынки капитала (продажи и торговля, анализ и инфраструктурные инструменты для финансовых учреждений);
  • управление имуществом и активами (платформы по управлению инвестициями и имуществом, аналитические инструменты);
  • денежные переводы (программное обеспечение для международных денежных переводов и отслеживания средств);
  • ипотека/недвижимость (цифровые платформы по ипотечному кредитованию, оцифровке сделок и финансовых инструментов, которые используются в этом направлении кредитования).

В целом, эксперты финансово-аналитической платформы “CB Insights” отмечают такие основные тренды относительно финтех-стартапов различных направлений:

Cегодня стартапы, относящиеся к малому и среднему бизнесу и предлагающие на рынке цифровые инструменты по управлению финансовыми потоками, пытаются усиленно привлекать инвестиции со стороны венчурного капитала – так как бизнес готовится к предстоящей глобальной рецессии. Например, американский стартап “AvidXchange” (продукты автоматизации платежей для среднего бизнеса) в первом квартале 2020 года привлек 260 миллионов долларов США от нескольких инвесторов, в числе которых – банк “Fifth Third Bank”. Эта инвестиционная сделка признается аналитиками весьма удачной на фоне пандемии;

Cтартапы, предлагающие софты для упрощения налогового декларирования демонстрируют более скромные результаты в привлечении венчурного капитала. Здесь самой удачным кейсом признается вливание со стороны нескольких инвесторов 8 млн долл. в стартап “Canopy” (США), который предлагает бухгалтерским и аудиторским компаниям «облачный» софт для оптимизации отчетности;

Что касается рынков капитала, то финучреждения все чаще обращаются к финтех-компаниям за продуктами для автоматизации бизнес-процессов – для снижения административных затрат и повышения управленческой эффективности. Несмотря на то, что во время карантинных ограничений объемы финализированных сделок уменьшаются, финансирование стартапов этой специализации остается стабильным. Совокупное фондирование на протяжении 1-го квартала 2020 г. превысило 1 миллиард долларов – так как все больше финучреждений стремятся оцифровать инфраструктуру. Здесь нужно отметить инвестиционные вливания на 8 млн дол. в американский стартап “MANTL”, который, благодаря решениям по автоматизации процессов бэкофиса помогает банкам и кредитным союзам наращивать счета и депозиты;   

Несмотря на пандемию, пользуются повышенной популярностью софты и продукты, построенные на искусственном интеллекте и помогающие финансовым компаниям бороться с мошенничеством в сети при финансовых трансакциях, а также – в контексте упрощения отчетности перед регуляторами. Например, европейский RegTech отмечает спрос на свои продукты со стороны банков, у которых весьма актуальны сегодня финтех-инструменты по обеспечению конфиденциальности клиентов.

В этом контексте платформа “CB Insights” отметила недавнее успешное фондирование стартапа “Trust Stump”, которое провел миноритарный корпоративный инвестор “MasterCard”. “Trust Stump” разрабатывает ИИ- и криптографические инструменты, которые помогают предотвращать взломы кибер-преступниками биометрических и других идентификационных данных физлиц. Объемы фондирования не разглашаются;

Кстати, что интересно: достижения финтеха в цифровой идентификации (в частности биометрические технологии) сегодня активно используются государственными органами США, Южной Кореи, Евросоюза и других стран – чтобы предотвратить распространение COVID-19. В качестве примера можно привести британский стартап “Onfido”, привлекший в первом квартале 2020 г. 100 млн. дол. со стороны венчурных инвесторов. Компания сотрудничает с правительством Великобритании: она предоставила цифровой инструмент, разработанный на основе ИИ, -- это телефонный «паспорт иммунитета» для людей, излечившихся от коронавируса и показавших положительный результат при анализе на антитела;

В глобальном секторе Insurtech количество сделок в первом квартале 2020 г. оставалось стабильным, но финансирование пострадало значительно, снизившись до 5-квартального минимума и составив в отчетном периоде всего 825 млн долл. Плюс – значительно возрос объем премий по киберстрахованию, что также ударило по страховым компаниям. В качестве более-менее успешного примера можно привести фондирование в сумме 34 млн. долл., которое удалось привлечь платформе “At-Bay”. Она специализируется на производстве софта, который оценивает риски компаний, продающих кибер-страховые пакеты;

Несмотря на спад в количестве сделок на протяжении последних 3 кварталов, фондирование стартапов в сфере управления имуществом и активами (Wealth Management) возросло по результатам 1-го квартала 2020 на 57 % -- по сравнению с аналогичными результатами 1-го квартала прошлого года. В первом квартале нынешнего года продолжалась консолидация на миллиарды долларов среди фондов по управлению активами, поскольку сборы в период пандемии показывали тенденцию к снижению.

Так, банковская и брокерская компания “Charles Schwab” приобрела “TD Ameritrade” (брокерская структура, предлагающая электронную платформу для торговли активами) за 26 миллиардов долларов. В то же время, американский финансовый конгломерат “Morgan Stanley” выкупил за 13 млрд долл. крупный финансовый маркетплейс “E-Trade”;

Аналитики “CB Insights” также отмечают в отчете знаковое событие на мировом рынке. Так, в 1-ом квартале 2020 г. Комиссия по регулированию ценных бумаг Китая открыла китайскую отрасль управления активами для иностранных фондов. Реакция глобальных финансовых корпораций не заставила себя ждать. “Goldman Sachs” и “Morgan Stanley” вышли на 51-процентное владение совместными предприятиями – “Goldman Sachs Gao Hua Securities Co.” и “Morgan Stanley Huaxin Securities Co.” (“Goldman” увеличил свою долю с 33%, а “Morgan” -- с 49%.);

И, наконец, еще один глобальный сектор, который для меня особо интересен – кредитование (Lending). В связи с тем, что из-за пандемии COVID-19 и остановки многих сфер бизнеса, в разы возросла вероятность кредитных дефолтов – среди физических и юридических лиц – увеличился и спрос на услуги коллекшена. Как следствие, оказались намного более востребованы услуги компаний, предлагающие инновационные продукты в сфере обслуживания кредитов и взыскания долгов.

Несмотря на то, что объемы кредитования, а главное -- фондирования в Lending-сфере во всем мире снизились в 1 квартале сего года (837 млн долл. против 1,3 млрд долл. в 4-ом квартале 2019 г.), спрос для долговых решений все равно растет. В этом контексте стоит отметить самую крупную сделку в данном секторе, которая произошла недавно, – это фондирование серии “A” на общую сумму в 36,4 млн долл. американского стартапа “TrueAccord”, разработчика программного обеспечения для коллекторских компаний. Этот финтех-продукт помогает оптимизировать процессы взыскания долгов и предлагает для коллекшена гибкие платежные решения.

Как следует из отчета “CB Insights”, итоги 1-го квартала 2020 года можно назвать скорее негативными, чем позитивными для Fintech-сферы. Но все же наблюдается и осторожный оптимизм: глобальный финтех после карантинных ограничений хоть и медленно, но восстанавливается. Особенно, его инструменты актуальны для банковской сферы в контексте противодействия мошенничеству (anti-fraud), для управления активами и, особенно, для автоматизации бизнес-процессов во всех сферах – в контексте явного тренда по активному переходу мировой экономики на дистанционные и цифровые рельсы. 

Читайте также:

 

Комментарии

Нет созданных комментариев. Будь первым кто оставит комментарий.
Уже зарегистрированны? Войти на сайт
Гость
25.10.2020
Если вы хотите зарегистрироваться, пожалуйста заполните формы имени и имя пользователя.

Изображение капчи

Подписаться на новые блоги на платформе Инвестгазета:

 

Курсы валют

Официальные курсы основных валют (НБУ) на сегодня
Доллар США
ЕВРО
Фунт стерлингов

 

^